کتاب سرمایه‌ گذار رفتاری

چگونه رفتار شما به طور ناخودآگاه بر سرمایه گذاری شما تأثیر می‌گذارد؟

تصمیم‌های شما بیشتر ریشه احساسی دارد یا منطقی؟

اگر در رزومه خود، سرمایه گذاری موفق داشته باشید، ممکن است این موضوع را به عنوان نشانه‌ای از منطقی بودن خود تصور کنید. اما صرف نظر از تجربه‌ای که به عنوان یک سرمایه گذار دارید، شما نیز یک انسان هستید که در مواجهه با پیچیدگی و استرس، عملکرد خوبی ندارد.

بنابراین، اگر می‌خواهید یک سرمایه گذار موفق باشید، باید درک کنید که مغز شما چگونه به محیط خود پاسخ می‌دهد و چگونه می‌تواند شما را تحت تاثیر قرار دهد. حتی ممکن است وقتی متوجه خطای خود بشوید که خیلی دیر شده باشد.

تنها در صورتی می‌توانید تصمیمات مالی بهتر بگیرید و اشتباهات مالی خود را برای همیشه ترک کنید، که ریشه این خطاها را به خوبی بشناسید.

چه چیزی بازار سهام را پیش می‌برد؟

بسیاری از مردم فکر می‌کنند پول، موتور محرک بازار سرمایه است. چرا که پول در هر سبد سرمایه‌گذاری وجود دارد. اما چیزی بسیار مهم‌تر از پول در بازار وجود دارد: مردم. مردم کسانی هستند که تصمیم خرید، نگهداری یا فروش سهام را می‌گیرند.

متاسفانه، این تصمیم‌ها اغلب بد هستند. زیرا به همان اندازه که مغز ما شگفت‌انگیز است، برای کار در شرایط پیچیده و پراسترس طراحی نشده است. بنابراین، اگر می‌خواهید انتخاب‌های مالی خوبی انجام دهید، باید بدانید که مغز شما همیشه شما را در مسیر درست هدایت نخواهد کرد.

مغز ما برای زنده نگه داشتن اجداد ما طراحی شده است. با این که امروز دیگر برای مواجهه با خطر مرگبار (مثلا مقابله با ببرهای دندان شمشیری) به سر کار نمی‌روید، مغز شما هنوز طوری عمل می‌کند که گویی شما در یک بیشه خطرناک هستید.

به عنوان مثال، زمانی شما که در حال ارزیابی ریسک مالی هستید، قسمتی از مغز که مسئول جلوگیری از حمله است روشن می‌شود. زیرا مغز شما فکر می‌کند تهدید شده‌اید، در نتیجه تمرکز خود را به این مناطق محدود می‌کند تا شما را زنده نگه دارد. این اتفاق باعث می‌شود فکر کردن برای شما سخت‌تر شود و احتمال اینکه اطلاعات مهم را نادیده بگیرید افزایش بیابد.

مغز ما همچنین ما را تشویق می‌کند که بی‌صبر باشیم. این کار را با دادن دوپامین (هورمونی که باعث می‌شود احساس خوبی داشته باشیم) در زمان‌هایی که کاری انجام می‌دهیم که منجر به یک موفقیت فوری می‌شود، انجام می‌دهد. ما این احساس را دوست داریم و هر کاری را که لازم باشد انجام می‌دهیم تا آن را تکرار کنیم. متاسفانه، این بدان معناست که شما، به عنوان یک سرمایه‌گذار، ممکن است برنامه‌های مالی خود را خراب کنید زیرا به جای سود بلندمدت، وسوسه می‌شوید تا با یک پیروزی کوچک و فوری به خودتان دوپامین هدیه بدهید.

از نظر تئوری، ممکن است به خوبی بدانید که تلاش برای استفاده از هر فرصتی برای کسب درآمد فوری، ایده خوبی نیست. اما مغز ما به شدت تشنه پول است. طبق گفته دکتر برایان کانتسون از دانشگاه هاروارد، انسان‌ها بدون هیچ اشاره‌ای به ارزش واقعی یک کار، جذب پول می‌شوند. این جاذبه، مقاومت در برابر پاداش فوری را دشوار می‌کند.

در واقع، شهوت مغز شما برای بدست آوردن پول، همیشه قضاوت‌های شما را مختل خواهد کرد. اما اگر از این اثر آگاه باشید، بهتر می‌توانید بر تکانه‌های مغز خود غلبه کنید و قبل از انجام کار اشتباه، خود را متوقف کنید.

نوسانات زیادی در بازار سرمایه وجود دارد، اما این امر عمدتا ناشی از تصمیمات سرمایه‌گذاران است، نه خود پول. متاسفانه، مغز ما آن‌قدر که فکر می‌کنیم در تصمیم‌گیری خوب نیست. هر چیزی، از آب و هوا گرفته تا اینکه یک نماد یک سهم چقدر آشنا به نظر می‌رسد می‌تواند بدون اینکه ما متوجه شویم، بر انتخاب‌های ما تاثیر بگذارد. به همین دلیل مهم است که درک عمیقی از نحوه واکنش مغز به یک محیط کاری پر استرس و اینکه چگونه می‌توانید آگاهانه تصمیمات سرمایه‌گذاری بهتری بگیرید، ایجاد کنید.

توصیه عملی: مدیریت استرس با استفاده از R.A.I.N.

در لحظات استرس حاد، از مدل R.A.I.N استفاده کنید تا به آرامش برسید. اول با شناخت آن‌چه از نظر فیزیکی برای شما اتفاق می‌افتد، مانند افزایش ضربان قلب، شروع کنید. بعد، آنچه را که مشاهده کرده‌اید بپذیرید، حتی اگر آن را دوست نداشته باشید. سپس هر روایتی را که در مورد وضعیت پیش آمده به خود می‌گویید بررسی کنید و افکار دیگری را که دارید شناسایی کنید. هنگامی ‌که این کار را انجام دادید، برای مرحله نهایی آماده هستید. در این مرحله تصدیق می‌کنید که داشتن استرس طبیعی است و نباید همه‌چیز تحت تاثیر این حس قرار بگیرد.